재테크
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퀀트 프로젝트 | CompanyGuide 투자지표 PER, PBR 크롤링Capital/Quant 2024. 4. 12. 18:00
1. 투자지표 크롤링 이번 프로젝트에서는 CompanyGuide에서 제공하는 투자지표를 살펴볼 것이다. 아래 링크로 접속하면 CompanyGuide에서 제공하는 투자지표를 볼 수 있다. 링크를 따라 접속하면 해당 종목의 연도별 PER, PBR, PSR, PCR, EV/EBITDA 등이 정리되어 있다. 종목코드를 바꿔가면서 해당 페이지를 크롤링하면 모든 종목의 투자지표를 불러올 수 있을 것이다. 이번 프로젝트에서는 앞서 만들었던 종목코드 파일을 불러온 뒤 CompanyGuide 투자지표 페이지에서 모든 종목의 투자지표, 특히 PER과 PBR을 자동으로 크롤링하는 기능을 파이썬 코드로 구현해보자.
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퀀트 프로젝트 | CompanyGuide 재무비율 ROA, ROE 크롤링Capital/Quant 2024. 4. 5. 18:00
1. 재무비율 크롤링 이번 프로젝트에서는 CompanyGuide에서 제공하는 재무비율을 살펴볼 것이다. 아래 링크로 접속하면 CompanyGuide에서 제공하는 재무비율을 볼 수 있다. 링크를 따라 접속하면 해당 종목의 연도별 유동비율, 부채비율, ROA, ROE 등이 정리되어 있다. 종목코드를 바꿔가면서 해당 페이지를 크롤링하면 모든 종목의 재무비율을 불러올 수 있을 것이다. 이번 프로젝트에서는 앞서 만들었던 종목코드 파일을 불러온 뒤 CompanyGuide 재무비율 페이지에서 모든 종목의 재무비율, 특히 ROA와 ROE를 자동으로 크롤링하는 기능을 파이썬 코드로 구현해보자.
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퀀트 프로젝트 | CompanyGuide 재무제표 크롤링Capital/Quant 2024. 3. 29. 18:00
1. CompanyGuide 재무제표는 기본적으로 전자문서 형태로 발행된다. 대부분의 전자문서가 크롤링 기능을 지원하지 않기 때문에, 실적을 확인하기 위해서는 재무제표 문서를 직접 읽어야 한다. 2024년 1월 기준으로, 코스피와 코스닥에 상장되어 있는 종목의 수는 약 2500개이다. 2500개의 재무제표 문서를 일일이 확인하기에는 물리적으로 무리가 있다. 하지만 한 웹사이트를 이용한다면 이 문제를 쉽게 해결할 수 있다. CompanyGuide는 한국거래소 상장 기업의 재무제표를 무료로 제공하는 웹사이트이다. 재무제표 외에도 투자에 참고할만한 재무비율, 투자지표 또한 일목요연하게 정리하여 제공하고 있다. 웹상에 재무제표 정보를 모두 업로드해놓았기 때문에 크롤링하기 용이하다. 아래 링크로 접속하면 Comp..
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퀀트 프로젝트 | FinanceDataReader 코스피 코스닥 종목코드 불러오기Capital/Quant 2024. 3. 22. 18:00
1. 코스피 코스닥 종목코드 불러오기 지금까지 퀀트 전략을 공부했다면 이제 전략을 직접 구현해보자. 전략을 구현하기에 앞서 투자하고자 하는 주식 시장의 모든 상장 종목과 종목코드를 알아야 한다. 하지만 현재 어떤 종목이 상장되어 있는지, 상장 종목의 코드는 무엇인지 일일이 파악하기엔 시간이 아깝다. 게다가 어떤 종목이 새롭게 상장되었고, 어떤 종목이 상장폐지되었는지 뉴스를 매번 찾아보기엔 정보가 방대하다. 이번 프로젝트에서는 현재 코스피와 코스닥에 상장된 종목과 종목코드를 자동으로 불러오는 기능을 파이썬 코드로 구현해보자. 2. FinanceDataReader 라이브러리 KRX 정보데이터시스템 사이트에 접속하면 현재 주식시장에 상장되어 있는 종목들의 정보를 엑셀 파일로 다운로드 받을 수 있다. 하지만 상..
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추세 지표(2): 정량 모멘텀Capital/Quant 2024. 3. 15. 18:00
1. 정량 모멘텀 12개월 모멘텀은 금일 종가와 12개월 전 종가를 기준으로 계산하기 때문에, 금일 종가에 도달하기까지 변동성이 심했던 종목과 꾸준히 상승해온 종목의 모멘텀을 동일하게 측정한다. 투자자 입장에서라면 동일한 모멘텀을 가지고 있더라도 변동성이 심한 종목보다는 지속적으로 상승한 종목을 선호할 것이다. 단순히 금일 종가와 12개월 전 종가만을 비교하는 것이 아니라, 주가가 상승하는 과정까지 살펴본다면 이전보다 나은 모멘텀주를 선별해낼 수 있지 않을까? 정량 모멘텀(quantitative momentum)은 주가 모멘텀이 이산적인지 혹은 연속적인지 평가하여 품질이 좋은 모멘텀주를 선별해내는 과정이다. 앞서 다룬 12개월 모멘텀으로 선별한 종목 중에서도 12개월 동안의 실적이 이산적인 결과인지,..
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주식 투자 전략: 가치투자와 성장투자Capital/Stock 2024. 3. 8. 18:00
1. 가치투자 가치투자(value investing)란 기업이 달성한 실적에 비해 시장가격이 낮은, 즉 주식시장에서 저평가된 기업으로 포트폴리오를 구성하는 투자 전략을 말한다. 기업이 저평가된 정도를 측정하는 척도로는 장부가치 대비 시장가치(Book-to-Market, B/M), 주가수익비율(Price Earning Ratio, PER), 주가순자산비율(Price Book-value Raito, PBR) 등이 있으며, 해당 척도의 값이 낮을수록 기업이 저평가되었다는 것을 의미한다. 가치투자에 대표적인 인물로 벤저민 그레이엄(Benjamin Graham, 1894-1976)이 있다. 벤저민 그레이엄(1): 저평가된 기업 1. 벤저민 그레이엄 벤저민 그레이엄(Benjamin Graham, 1894-1976)..
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게리 안토나치(2): 듀얼 모멘텀 포트폴리오Capital/Finance 2024. 3. 1. 18:00
1. 정적/동적 자산 배분 정적 자산 배분(static asset allocation)은 시장에 상황과 무관하게 자산군의 비율을 매년 일정하게 유지하는 포트폴리오 전략을 지칭하며, 벤저민 그레이엄이 일반 투자자에게 추천한 포트폴리오가 대표적인 사례다. 그레이엄은 일반 투자자들이 원금을 안전하게 지키면서 투자에 대한 고민을 최소화하도록 우량등급 채권과 우량주를 절반씩 보유하는 포트폴리오를 제시하였다. 이때 주식 시장이 상승장이건 하락장이건 주식과 채권의 비율을 50대 50으로 유지한다. 동적 자산 배분(dynamic asset allocation)은 시장에 상황을 고려하여 매월 자산군의 비율을 조정하는 포트폴리오 전략을 지칭하며, 대표적인 사례로 듀얼 모멘텀이 있다. 주식 시장이 호황이라 채권보다..
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게리 안토나치(1): 듀얼 모멘텀Capital/Finance 2024. 2. 23. 18:00
1. 게리 안토나치 게리 안토나치(Gary Antonacci)는 미국 투자 전문가로, 상대 모멘텀과 절대 모멘텀을 결합한 듀얼 모멘텀을 투자업계에 최초로 알렸다. 이외에도 듀얼 모멘텀에 기초해 세계 주식 모멘텀과 글로벌 균형 모멘텀(Global Balanced Momentum, GBM), 섹터 순환 모멘텀(Dual Momentum Sector Rotation, DMSR)을 개발했다. 모멘텀을 실제 투자에 적용하는 데 최고 권위자로 널리 인정받고 있으며, 자산배분과 포트폴리오 구성, 고차원의 모멘텀 전략 등을 상담해주는 컨설턴트로도 활약하고 있다. 2. 상대 모멘텀 모멘텀은 측정 방식에 따라 상대 모멘텀과 절대 모멘텀으로 나눌 수 있다. 상대 모멘텀(relative momentum)은 동일한 시기에 다른 ..